广达与仁宝预计2026年第一季度笔记本电脑出货量将环比下降两位数。尽管存储短缺导致价格上涨，但ODM未观察到提前拉货现象，显示季节性需求疲软。利空，需求走弱将压制上游组件价格。

威刚董事长陈立白指出，三大DRAM原厂库存已降至3-5周的警戒水位，主因AI数据中心需求导致供不应求。NAND闪存报价同步提升，预计2026年第二季度合约价将再涨40%。利多：原厂库存见底与明确涨价预期，预示存储芯片供应紧张将持续推高现货与合约价格。

台系IC设计公司指出，IT行业因担忧内存短缺与价格上涨而出现显著提前备货。行业普遍认为此拉货需求将在2026年上下半年间趋于平衡。关注：需求前置导致2026年传统季节性周期模糊，价格走势不确定性增加。

传音因内存短缺导致2025年第四季度生产放缓，旗下Infinix和TECNO品牌市占率严重下滑。三星与荣耀同期出货量分别增长53%和83%，抢占其份额。利空：传音作为关键需求方采购减弱，对移动存储芯片构成负面需求冲击。

SK海力士透露其DRAM和NAND库存已降至约4周的极低水位，预计全年将继续下降。同时，三星正就新一代AI存储芯片HBM4进行定价谈判，预计价格将比上一代高出20%至30%。利多：主要供应商库存见底叠加高端产品大幅涨价预期，显示存储芯片供应趋紧，价格上行压力明确。